11. Жобаның тиімділігі

11.1 Cash-flow проекциясы

Cash-flow проекциясы (Ақша қаражаты қозғалысының есебі. 1-қосымша) нақты ақша ағынын, яғни қолма-қол ақша ағыны (нақты ақша ағынын) мен төлемдерді (нақты ақшаның кетуін) көрсетіп отыр. Есеп 3 бөліктен тұрады:

• 
  операциялық қызмет — қызметтің негізгі түрі, сондай-ақ компанияның ақша қаражатының түсуі мен жұмсалуын құрайтын нақты қызмет;
  
• 
  инвестициялық қызмет — айналымнан тыс активтерді (негізгі қаражат, материалдық емес активтер) және басқа да инвестицияларды құрумен және сатумен байланысты қызмет түрі;
  
• 
  қаржы қызметі — компанияның капиталы мен қарыз қаражатының мөлшері мен құрамының өзгеруіне алып келетін қызмет түрі. Әдетте, мұндай қызмет операциялық және инвестициялық қызметті қаржыландыру үшін қажетті кредиттер мен қарыздарды тарту мен қайтаруға байланысты болады.
  

Ақша ағынына жасалған талдау жобаның жылдар бойынша оң серпінін көрсетіп отыр.

11.2 Пайда мен залалдардың есептері

Жоспарланған пайда мен залалдардың есебі 2-қосымшада айқарма түрінде көрсетілген.


-кесте - Өнімділік көрсеткіштері, мың тг

Жылдық пайда (5 жыл), мың теңге	3 414
Активтердің рентабельділігі	33%

11.3 Баланс проекциясы

2016 жылғы баланстық есептің коэффициенттері төмендегі кестеде берілген:


-кесте - Баланстық есеп коэффициенттері

Активтер құрылымындағы негізгі қаражаттың үлесі, 5 жылына	0,03
Міндеттемелерді өз капиталымен жабу коэффициенті, жобаның 5 жылына	87,6

11.4 Қаржы индикаторлары

16% дисконттау ставкасы кезінде 5 жылға арналған инвестицияланған капиталдың таза дисконтталған кірісі 4 579 мың теңгені құрады.


-кесте - Жобаның қаржылық көрсеткіштері

Ішкі кірістілік нормасы (IRR)	119%
Ағымдағы таза құны (NPV), мың теңге	4 579
Жобаның өзін-өзі ақтауы (жай), жыл	1,9
Жобаның өзін-өзі ақтауы (дисконтталған), жыл	2,0

-кесте - Жобаның залалсыздығын талдау, мың тг.

Кезең	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018
Қызметтерді сатудан түсетін кіріс	7 722	13 959	16 038	16 929	17 820	17 820	17 820
Баланстық пайда	-444	1 611	2 866	3 407	3 948	3 955	3 959
Қызметтердің толық өзіндік құны	8 166	12 348	13 172	13 522	13 872	13 865	13 861
Тұрақты шығындар	5 079	6 767	6 761	6 754	6 748	6 741	6 737
Ауыспалы шығындар	3 087	5 580	6 412	6 768	7 124	7 124	7 124
Шекті кіріс сомасы	4 635	8 379	9 626	10 161	10 696	10 696	10 696
Пайдадағы шекті түсімнің үлесі	0,600	0,600	0,600	0,600	0,600	0,600	0,600
Залалсыздық шегі	8 462	11 274	11 264	11 253	11 242	11 231	11 225
Кәсіпорынның қаржылық тұрақтылық қоры (%)	-10%	19%	30%	34%	37%	37%	37%
Залалсыздық	110%	81%	70%	66%	63%	63%	63%

Кестеде кәсіпорынның залалсыздық шегі жылына сату көлемі 11 242 мың теңге болып табылатыны көрсетілген (1916 жыл).

Қаржылық тұрақтылық қоры 2013 жылы 19 % құрайды, одан әрі бұл көрсеткіш пайыздар бойынша шығыстардың азаюына қарай (37% дейін) өседі.

Кәсіпорында жеке кәсіпкердің ұйымдастыру-құқықтық нысаны бар және шағын бизнес субъектілері үшін салық салудың жеңілдетілген режимін қолданады. ҚР Салық Кодексіне сәйкес жеке табыс салығы мен әлеуметтік салықтың ставкасы кіріс сомасының (жалпы кіріс) 3% мөлшерінде белгіленген.

-кесте - Болжамдау кезеңіндегі салықтық түсімдердің көлемі (7 жыл)

Салықтың түрі	Сомасы, мың тг.
ЖК қызметіне салық, ЕТҚ салығы	3 243
Жиыны	3 243

Осы жобаны іске асыру нәтижесіндегі салықтық түсімдердің көлемі 7 жылда 3 243 мың теңгені құрайды.

12. Әлеуметтік-экономикалық және экологиялық әсер

12.1 Ж�